CATCH기업분석
현대차증권 분석리포트ㅣ캐치
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- STEP 01
- 개요한 눈에 보는 기업정보
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
기업개요
- 고객
- 국내/해외/개인/법인
- 자사
- 증권사
- 경쟁사
- 미래에셋대우
NH투자증권
종합분석
- STRENGTH
- 저무는 '부동산 IB' 호황
- WEAKNESS
- 채무불이행 위기에 빠진 중국CERCG캐피털채권
- OPPORTUNITY
- 이커머스 시장이 성장과 물류센터 수요 증가
- THREAT
- 저무는 '부동산 IB' 호황
사업개요
- IB
- 퇴직연금
- PI투자
"워라밸 좋음, 사무실 좋음,, 고용안정성 좋음, 동종 업 계 대비 업무강도 낮음"
"주 52시간 근무제 시행에 임박하여 야근 및 회식이 확연히 감소하는 추세임, 금융투자협회 자격증대비 인터넷강의 및 교재비 전액지원 (2년이내 합격조건), 그룹사 차량 구입비 지원, 콘도 할인, 연차 외 정기휴가 5일 제공, 본사 직원휴게실 드립커피 무료"
"연봉인상률이 매우 낮은편이며 보수적인 업종이라 상하관계가 확실한 편이다"
"성과위주여서 압박감이 엄청나게 심합니다"
* 기준
- STEP 01
- 개요어떤 기업일까?
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
무엇을 파는 회사일까?
1955년 신흥증권으로 설립된 현대차증권은 2008년 5월 현대자동차그룹 계열사로 편입되었다. 2018년 7월 상호를 현대차증권으로 변경하였다. 현대차그룹 계열사 시너지를 바탕으로 IB, 리테일, 퇴직연금 사업에 강점이 있으며, 채권사업,PI에서 경쟁력을 강화하고 있다.
IB | 기업의 자금조달, M&A, PF , PEF 운용 등 기업금융과 관련된 서비스 제공하는 부문 |
|---|---|
퇴직연금 | 퇴직연금 적립금의 운용·관리 업무 |
PI투자 | 주식, 채권 등 증권사의 전통적 자산뿐만 아니라 국내외 부동산을 포함한 다양한 투자 |
- STEP 02
- 뉴스캐치기업이 말하는 기업정보
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
현대차증권의 현황은? #사업보고서
- 현대차그룹 계열 시너지와 다변화된 사업 포트폴리오
- 금융투자업 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인으로는 판매채널, 자산관리 능력, 금융상품개발 및 제공 능력, 해외시장 진출, 리스크관리, 전산시스템의 효율성 등 다양합니다. 당사의 강점으로는 현대차그룹 계열사 시너지를 통한 IB, 리테일, 퇴직연금 사업을 들 수 있습니다. 또한 채권사업, PI투자에서 강점을 갖는 등 다변화된 사업 포트폴리오를 보유하고 있습니다.
- 최적화된 기업금융서비스와 차별화된 리테일 서비스
- 당사는 IB, 리테일, 퇴직연금의 3개 주요 사업부문의 차별화 전략을 통해 시장경쟁에서 우위를 점하기 위해 힘쓰고 있습니다. 경쟁력 있는 가격으로 적기에 자금조달을 실시하고 기업의 미래성장을 위한 자금조달 및 경영권 보호, 신규사업 진출, 사업구조 조정 등 최적화된 토탈 기업금융서비스를 제공하고 있습니다. 또한 시장에서 검증된 최고의 상품만으로 구성된 포트폴리오를 바탕으로 수익성과 안정성에 기반한 고객우선 서비스를 제공하는 종합자산관리로 차별화된 리테일 영업을 구현하고 있습니다.그리고 충실한 연금관리를 통한 상생의 노사문화 형성에 기여하는 퇴직연금시장에서 금융투자업자 중 1위 사업자로서의 역할을 하고 있습니다.
2019 사업방향은?
- 심모원려의 자세로 최고의 수익성을 자랑하는 증권사
- 현대차증권은 '수익원 다각화 및 정도경영을 통한 성장 기조 정착'을 경영방침으로 내걸었다. 이를 위해 현대차증권은 주요 영업본부인 IB 부문, 자산관리 부문을 중심으로 수익원 다각화를 위한 신규 사업 검토와 함께 기존 비즈니스의 핵심 역량을 더욱 극대화한다는 계획이다. 현대차증권은 올해 부동산 PF를 중심으로 IB 부문 실적 향상에 주력할 방침이다. 연내 서울·수도권 핵심 입지 등에서 각종 부동산 PF를 추진할 예정이다. 또 지난해 하반기부터 가입 대상이 확대된 IRP 부문에서는 2015년부터 업계 최초로 연금몰을 오픈하며 상품 조회부터 가입까지 원스톱 서비스를 제공하는 등 연금 시장 선점을 위한 선제적 대응 노력이 결실을 보고 있다.
- STEP 02
- 뉴스캐치최신이슈캐치
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
2018 최신이슈
- 사업내용
- · 현대차투자증권, '현대차증권'으로 사명변경
· 올 두 번째 후순위채 발행… NCR 개선 나서
- 사업성과
- · 창사이래 최고의 수익
· 도시바메모리 비전환 우선주 5600억원 인수금융주관
2019 최신이슈
- 사업내용
- · 온라인 투자정보 플랫폼 '스마트 펀드솔루션' 서비스 오픈
· 모바일 트레이딩 시스템 'The H Mobile' 리뉴얼 오픈
· 퇴직연금 수수료 인하로 고객 수익률 제고
- 사업성과
- · 최고 실적 신기록 행진
· 한국능률협회 KSQI 콜센터 부문 10년 연속 우수기업 선정
- STEP 02
- 뉴스캐치최신이슈캐치
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
2018 최신이슈 : 어떤 사업을 했을까?
- 현대차투자증권, '현대차증권'으로 사명변경
- 2018년 7월
부터 현대차투자증권은 '현대차증권’이라는 새로운 사명을 사용한다. 현대차투자증권은 3월 정기주주총회에서 사명 변경안이 포함된 정관변경의 건이 통과된 직후 본격적인 사명변경 작업에 들어갔다. 4개월여의 준비작업을 거쳐 7월 비로소 새 간판을 내걸게 됐다. 이러한 변화로 현대차증권은 '투자증권’이 상기시키는 이미지에서 벗어나 리테일, IB 등 정통 증권사로써의 전문성을 강조하고자 한다. 더불어 지난 해 사명변경 이후에 줄곧 혼용되던 사명을 '현대차증권’으로 단순화해 브랜드 인지도 상승에 한층 더 힘을 보태겠다는 의지도 담겨있다.
- 올 두 번째 후순위채 발행… NCR 개선 나서
- 2018년 8월
현대차증권이 후순위채 발행에 나섰다. 중국 에너지기업 투자 손실 등으로 나빠진 영업용순자본비율(NCR)을 개선하기 위한 것으로 풀이된다. 현대차증권은 9월 800억원 규모의 후순위채를 발행하기로 했는데, 2018년 2월에도 500억원 규모의 후순위채를 발행했다. 한국기업평가와 한국신용평가는 이번 후순위채 신용등급을 현대차증권 기업신용등급보다 한 단계 낮은 'A’로 평가했다. 현대차증권의 NCR은 지난 4월 투자한 '차이나에너지리저브&케미컬그룹’ 보증 자산유동화기업어음 부실화의 영향으로 악화되었다. 현대차증권은 관련 ABCP에 500억원을 투자했고, 이 중 225억원(45%)을 손실 처리했다.
사업성과는 어떨까?
- 창사이래 최고의 수익
- 2019년 현대차증권의 2018년 연간 영업이익은 681억원으로 전년 668억원 보다 2% 증가했다. 세전이익은 692억원으로 전년대비(660억원) 4.9% 증가했으며, 당기순이익 또한 506억원으로 전년(502억원)대비 0.7% 늘어났다. 현대차증권의 2018년 순이익은 2015년 503억원 이후 창사이래 최고치다. 이러한 수익은 강점인 IB부문의 선전은 물론 PI 등 수익구조 다변화에 공들인 데에서 비롯되었다.
- 도시바메모리 비전환 우선주 5600억원 인수금융주관
- 2018년 8월
현대차증권이 대규모 해외자산 인수금융주관에 성공했다. 이번 딜은, 한.미.일 컨소시엄 중 베인캐피탈이 셀다운 방식으로 넘기는 주식의 일부를 현대차증권이 주관해서 국내 기관투자자가 인수하는 방식으로 진행됐다. 한.미.일 컨소시엄의 도시바메모리 인수는 원화기준 약 20조원 규모의 메가 딜이다. 이 가운데 비전환우선주 발행으로 조달되는 금액은 원화기준 약 5조원 규모이다. 이번 비전환우선주 투자에는 애플,델,킹스턴 등 글로벌 대기업 및 IB들이 참여했다. 글로벌 PE가 주도하고 글로벌 FI들이 참여하는 Mega M&A거래에서 국내 FI로는 유일하게 현대차증권이 비전환우선주 주관사로 참여했다.
- STEP 02
- 뉴스캐치최신이슈캐치
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
2019 최신이슈 : 어떤 사업을 했을까?
온라인 투자정보 플랫폼 '스마트 펀드솔루션' 서비스 오픈
- 2019년 1월
현대차증권은 스마트 펀드솔루션 서비스를 오픈했다. 주요 기능은 크게 5가지이다. 먼저 『솔루션』에서는 '자산배분 최적설계’ 등을 통해 최적의 자산 배분안을 제시할 수 있다. 또한 'S솔루션’ 기능을 통해 노후대비, 주택마련 등 목적자금을 설계해 줄 수도 있다. 둘째, 『펀드상품』에서는 유형별 펀드 정보를 한 눈에 조회할 수 있으며, 최대 3개의 관심 상품을 자동으로 비교분석할 수 있다. 셋째, 『ETF포커스』에서는 국내외 주요 ETF 상품의 검색 및 비교가 가능하고, 투자상품 맞춤설계도 가능하다. 넷째, 『리서치&인사이트』는 최신 글로벌 시장동향자료를 조회할 수 있다. 끝으로 『포트폴리오 관리』에서는 포트폴리오 성과의 체계적인 관리를 통해 포트폴리오 관리의 전문성을 높일 수 있다.
- 모바일 트레이딩 시스템 'The H Mobile' 리뉴얼 오픈
- 2019년 7월
진행된 'The H Mobile' 리뉴얼은 기존 모바일 앱들을 하나로 통합하여 효율성을 높이고 사용자의 편의성을 강화한 것이 특징이다. 보다 편리한 서비스를 제공하기 위해 직관적인 UI(사용자 환경) 및 UX(사용자 경험)를 제공하는데 초점을 뒀다. 먼저 서비스별로 따로 운영되던 모바일 앱을 하나로 통합했다. 그리고, 코넥스, ETN, 신주인수권, 연금저축ETF 등 가능한 거래가 추가되고 비대면으로 처리할 수 있는 업무도 늘어났다. 또한, 고객이 원하는 대로 화면을 구성할 수 있도록 초기메뉴/퀵메뉴 편집 기능도 강화했다. 그리고 간편비밀번호(PIN), 패턴 로그인 등 다양한 로그인 수단을 추가해 공인인증서나 접속비밀번호 없이 간편하게 로그인하고 거래도 가능해졌다.
- 퇴직연금 수수료 인하로 고객 수익률 제고
- 2019년 11월
현대차증권이 저금리 기조 및 금융시장 불확실성에 따른 고객사 수익률 제고를 위해 퇴직연금 수수료를 인하한다. 기본 수수료율 10bp 인하하고, 고용노동부 장관이 인정한 사회적 기업에 대한 수수료 50% 할인한다. 이번 퇴직연금 수수수료 인하는 현대차증권이 고객의 비용 부담을 최소화하고, 실질수익률 향상을 도모하기 위한 정책이다. 또한 안정적 수익을 낼 수 있는 우수상품 공급을 확대해 수익률을 극대화 할 방침이다.
사업성과는 어떨까?
- 최고 실적 신기록 행진
- 2019년 10월
현대차증권은 3분기 영업(잠정)실적 공시(공정공시)에서 영업이익 188억원, 당기순이익 135억원을 기록했다. 전년동기 대비 각각 28.9%, 32.2% 감소한 수치이지만, 3분기(연결기준)누계로 살펴보면 영업이익은 884억원으로 전년동기(641억원) 대비 증가했으며, 당기순이익 역시 642억원으로 전년동기(473억원) 대비 증가했다. 상반기에 이미 작년 사상최고 실적을 넘어섰으며, 현재에도 창사이래 최고 실적 신기록 행진 중 이다. 현대차증권은 지난해 3분기 이례적으로 5,600억원 규모 도시바 비전환 우선주 인수금융 메가딜을 이끌어냈다. 이번 3분기의 경우 그로 인한 기저효과로 전년동기 하락폭이 있었지만 최근 업황을 고려해 보면 선방했다는 평가이다.
- 한국능률협회 KSQI 콜센터 부문 10년 연속 우수기업 선정
- 2019년 5월
현대차증권은 한국능률협회컨설팅이 발표한 '2019년 한국산업의 서비스 품질지수(KSQI) 콜센터 부문에서 “플래티넘 콜센터” 인증을 획득했다. “플래티넘 콜센터”란 10년이상 연속 우수 콜센터로 선정된 기업에게 주어지는 자격이다. 현대차증권 스마트금융센터는 2010년부터 10년 연속 우수기업으로 선정되었다. 서비스 품질지수인증은, 한국능률협회 컨설팅 주관으로 매년 국내 대표 콜센터의 상담 품질을 측정하고 우수 콜센터에 한해 인증서 수여와 함께 우수기업으로 공표하는 서비스품질 인증 제도이다. 현대차증권은 수신여건, 상담태도, 맞이인사 등 다수 평가항목에서 우수한 평가를 받으며 조사 대상 증권사 중 업계 1위를 달성, 탁월한 서비스품질과 경쟁력을 입증했다.
- STEP 03
- 심층분석경쟁사비교
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
현대차증권
대표사업IB, 퇴직연금 ,PI투자
매출액6,190억
영업이익681억
현황연금자산 증권업계 1위
미래에셋대우 | 대표사업증권 중개업 매출액13조 3,239억 영업이익5,123억 현황증권업계 자기자본 1위;HDC현대산업개발과 금호아시아나 우선협상대상자 컨소시엄 성공 |
|---|---|
엔에이치투자증권 | 대표사업증권 중개업 매출액9조 2,413억 영업이익5,401억 현황모바일 증권 '나무'를 통한 로보 어드바이즈 등 기술 도입 |
그 외 | 그 외 경쟁사 메리츠종합금융증권, 한국투자증권 등 |
- STEP 03
- 심층분석종합분석
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
저무는 '부동산 IB' 호황
채무불이행 위기에 빠진 중국 CERCG 캐피털 채권
이커머스 시장이 성장과 물류센터 수요 증가
저무는 '부동산 IB' 호황
- 강점
- 저무는 '부동산 IB' 호황
- 현대차증권의 IB부문은 부동산 PF(프로젝트 파이낸싱) 등에 활발하게 참여해 높은 수익을 내고있다. 대표적인 사업 거래는 세운지구 재개발 사업 금융자문 및 주선 산한류월드 금융자문 등이 있다. 2019년 상반기에는 동탄센터포인트몰 매각 수익인식, 42%의 누적수익률을 기록하고 있는 신한알파리츠 등이 최대실적을 견인했다. 이 밖에도 자기자본투자(PI)부문은 독일풍력발전, 룩셈부르크 오피스 투자 등을 통해 안정적인 배당수익을 추구하고 있다.
- 약점
- 채무불이행 위기에 빠진 중국 CERCG 캐피털 채권
- 2018년 중국의 CERCG의 자회사중 하나가 채무불이행을 선언하면서, CERCG의 또 다른 자회사 CERCG캐피털에 투자한 국내 기관들의 불안감이 커지고 있다. 국내 기관 중에선 CERCG캐피털의 채권을 기초자산 삼아 발행된 자산유동화기업어음(ABCP)을 가장 많이 들고 있는 증권사는 현대차투자증권이다. 한국기업평가는 CERCG캐피털이 발행한 1억5000만달러 규모 달러채를 기초자산으로 국내에서 발행된 같은 규모의 6개월 만기 ABCP 중 500억원어치를 현대차투자증권이 가지고 있다고 발표했다. 이 중 현대차증권은 375억원을 손실처리하였다. 이와 관련하여 신영증권은 현대차증권이 해당증권을 재매입 하기로 약속하였으나 어겼다며, 투자매매계약과 관련된 소송을 진행하고 있다.
- 기회
- 이커머스 시장이 성장과 물류센터 수요 증가
- 이커머스 산업이 급성장하며 전 세계 지역 거점 물류센터의 가치가 주목받기 시작했다. 지난해 글로벌 전자 상거래 시장 규모는 2조8600억 달러로 전년대비 21.6% 급증했다. 물류센터는 미국이나 유럽에서 초과수요현상이 일어나고 있어, 새로운 투자처로 각광받고 있다. 또한 빌딩과 달리 렌트가 나가는지에 구애받지 않아 안정적인 투자처로 여겨진다. 이에 따라 현대차 증권은 유럽과 오피스뿐 아니라 미국과 다양한 대체자산 투자의 확대를 통해 다양성과 안정성을 확보할 예정이다. 현대차증권은 북유럽 신재생에너지 인프라와 국내외 물류센터·지식산업센터 등 다양한 딜을 진행하고 있다.
- 위협
- 저무는 '부동산 IB' 호황
- 증권사 수익의 절반가량을 담당해왔던 부동산 시장의 전망이 밝지 못하다. 부동산금융은 대부분 투자은행(IB) 수수료 수익으로 집계되는데, 글로벌 금융위기 이후 매해 늘어나던 IB 수수료 수익이 내년에는 감소할 것이란 관측이 나오고 있다. 부동산 딜이 많이 감소해 IB 수익이 줄어들었을 것으로 분석된다. 뿐만 아니라 올해 상반기까지는 원화 약세로 해외 부동산 딜에 대한 수수료 수익이 좋았지만,해외 부동산 투자 매력이 줄어들고 있어 내년에는 이러한 수익을 기대하기 힘들 것으로 분석된다. 이러한 추세에 반응해, 부동산 PF 등에 투자를 통해 IB분야에서 수익을 얻어왔던 현대차증권에서는 물류나 신재생에너지 관련 프로젝트로 이를 대체해나가고 있다.
- STEP 04
- 취업캐치기업문화는 어떨까?
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
나랑 맞춰보기
어떤 가치를 추구할까?#핵심가치
- 01도전적실행
- 새로운 내일은 오늘의 도전에서 시작된다
- 01
- 02소통과협력
- 열린 마음으로 협업하여 더 큰 가능성을 이룬다
- 02
- 03고객최우선
- 우리의 의사결정 기준은 고객 감동이다
- 03
- 04글로벌지향
- 다양성을 기반으로 글로벌 시장을 선도한다
- 04
- 05인재존중
- 서로 존중하며 함께 성장한다
- 05
- STEP 04
- 취업캐치생생채용정보
현대차증권기업분석리포트 2020 ver.
어떻게 채용할까?#채용동향
01서류전형
02면접
03채용검진
04최종합격
- 계약직 근무 후 정규직 전환
- 현대차 증권은 신입공채에서 경영분석과 지점업무직을 채용하는데, 지점업무직은 2년간 계약직 근무 후 정규직 전환 기회가 부여된다. 전환율은 매우 높은 수준이다.
